我国利率互换交易对收益率曲线的参照分析 以及对进一步完善(9)

我国利率互换交易对收益率曲线的参照分析 以及对进一步完善

我国互换利率曲线分析( 我国互换利率曲线分析(续)

目前我国R007-IRS主要基于同期政策性金融债利率进行定价； 在市场平稳阶段IRS报价围绕金融债利率作窄幅波动，在市场加剧波动阶段IRS报价与金融债利 率之间利差趋于扩大，其波动幅度也随期限拉长而有所提高，并在市场回稳阶段两者之间利差 重新回归收敛； 以上定价

特点初步表明我国R007-IRS主要依据现券交易收益率进行定价，同时在现券收益率波 动加剧阶段具有一定利率预期揭示的定价放大作用； 我国IRS报价与金融债利率之间的紧密联系可能与交易品种特性、市场结构特点等因素有关。

8

百度搜索“77cn”或“免费范文网”即可找到本站免费阅读全部范文。收藏本站方便下次阅读，免费范文网，提供经典小说教育文库我国利率互换交易对收益率曲线的参照分析 以及对进一步完善(9)在线全文阅读。